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标普将保加利亚Huvepharma列入积极观察名单,因其母公司有意进行IPO

标普将保加利亚Huvepharma列入积极观察名单,因其母公司有意进行IPOHuvepharma/版权所有。

索菲亚(保加利亚),6月22日(见新闻)-标准普尔(标伟德国际ios下载准普尔)表示,由于保加利亚动物保健产品和饲料添加剂制造商Huvepharma EOOD的所有者启动了在阿姆斯特丹证券交易所首次公开募股(IPO)的正式程序,该评级机构将其“BB”评级列入信用观察,具有积极意义。

“假设这一过程完成,公司收到了预期的金额,我们预计标准普尔全球评级调整后的债务与EBITDA的比率将提高到1.2x-1.3x左右。该公司打算将净债务与EBITDA之比维持在2.0倍或以下,这支持更高的评级,”标普在一份声明中表示。

上周,在荷兰注册的Huvepharma BV公布了在阿姆斯特丹泛欧交易所上市的计划。Huvepharma BV当时表示,此次发行预计将包括首次发行价值约3亿欧元(3.571亿美元)的新发行股票,以及该公司唯一股东保加利亚注册的Advance Properties现有股票的二次发行。

Huvepharma BV还表示,它打算利用发行所得资金来资助和加速其增长资本支出,并削减截至2020年12月31日约为4.741亿欧元的债务。

根据保加利亚商业登记处网站上公布的数据,总部位于索菲亚的Huvepharma EOOD由保加利亚Huveproject所有,后者是Huvepharma BV的全资子公司。

标普还在声明中表示:“一旦交易完成,我们将评估该公司的业务前景和财务政策,我们预计将在未来三个月内解决信用观察问题。”“我们认为,成功上市将使调整后的债务杠杆率大幅低于2.0倍,但公司将逐步将这些收益用于有机增长机会。我们认为,如果该公司成功完成交易,大幅增长的资本支出将限制FOCF的产生,并可能将评级上调至‘BB+’。”

(美元= 0.84015欧元)

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